Торговые стратегии для опционов: выбираем время правильно

Подробности
Категория: Торговые стратегии
Просмотров: 5901

Растущая популярность экзотических финансовых инструментов, которыми принято считать бинарные опционы, привела к необходимости разработки новых торговых методик. Современные торговые стратегии для опционов должны корректно учитывать в торгах дополнительный рыночный элемент – время экспирации.

Среди форекс-трейдеров ходит поговорка: не продавай маму, родину и … опционы. Несмотря на активно рекламируемые преимущества, рынок игроков на опционах пополняется в основном новичками – им кажется, что торговля опционами проще, чем «классический» рынок. Но трейдеры с опытом не торопятся ими торговать, а те, кто пробует, чаще всего имеют отрицательный результат. Почему?

Бинарные опционы отличаются от форекс-контрактов наличием времени экспирации –  главной составляющей торговых стратегий для опционов. Ошибка при выборе срока истечения опциона может быть фатальной даже при тщательно проведенном анализе и правильном расчете.

Фактор времени на Форекс почти не учитывается  – не критично, когда цена достигнет расчетного уровня. В процессе торгов параметры открытой сделки можно корректировать, закрыть, добавить и прочие удобства, Но отложенные ордера, которые в учебных курсах предлагаются как аналоги бинарных опционов, не дают форекс-трейдеру реальной картины опционной торговли.

Важно: самую успешную форекс-стратегию нельзя переносить на опционы без корректировки методики с учетом времени экспирации.

Методика правильного выбора времени опциона

Ограничений на срок опциона нет, но, прежде чем открывать сделку, нужно определиться с финансовым активом (валюта, индекс, акция, сырье) и провести его анализ для торговых стратегий для опционов. Итак:

  • Для стабильности нужны долгосрочные (месяц и более) и среднесрочные опционы (от W1 до MN1): необходим технический анализ с учетом дат экспирации биржевых контрактов и влияния фундаментальных факторов (например, на CME валютные фьючерсы и опционы закрываются в 1-ю или 2-ю пятницу каждого месяца). Оптимальный срок – 1 месяц.
  • Дневные опционы – рекомендуется закрыть все опционы до конца недели (вечером в пятницу), чтобы не попасть на ценовые гепы.
  • Внутридневные опционы –  до конца торгового дня.
  • Для более мелких периодов – окончание текущего часа.
  • Супербыстрые бинарные опционы (от 30 сек): на малых периодах цена не дает больших движений (за исключением периода новостей). Цена движется хаотично и точная привязка направления ко времени практически невозможна.Срок от 1 до 5 минут.

Время «жизни» опциона можно определить по механизму достижения расчетных торговых уровней –  как предполагаемое кол-во баров до нужной точки (например, для трех баров M15 получается 3х15=45 минут). Метод подходит торговым стратегиям для опционов от 5 минут до часа. Итак:

  • Стандартные свечные паттерны отрабатываются от 3 до 6 ценовых баров.
  • Отбой от уровня ключевой поддержки/сопротивления выполняется за 3-4 бара.
  • Пробой ценового уровня требует для отработки 7-10 баров.
  • Дольше всех отрабатывается опцион при движении по тренду. Чем дольше тренд, тем больше вероятность появления коррекции, которую придется банально пережидать. В таком случае нужен срок не менее 20-30 баров.
  • Срок опциона по фундаменту устанавливается от нескольких минут перед новостями до года при расчете целей с учетом политики Центробанков.

Предложим два варианта торговых стратегий для опционов при условии, что технический анализ рынка проводим в терминале MetaTrader 4(5). Стабильный результат по ним дают опционы на фьючерсы и CFD.

Стратегия первая – универсальная

Считается, что бинары успешно торгуются по тренду. Методика стабильно работает на периодах от M15 до H4. Главный фактор – правильная установка времени экспирации. Торговля ведется на опционах типа «Выше-Ниже».

Рекомендованные сроки опциона в зависимости от периода анализа:

  • для M15 – 12 баров (или 3 часа);
  • для M30 – 10 баров (или 5 часов);
  • для H1 – 10 баров (или 10 часов);
  • для H4 – 6 баров (или 24 часа);

Используются: оригинальный трендовый индикатор I-High, модифицированный осциллятор Stoclye и стандартный индикатор «уровни Ди Наполи».

Схема без уровней Ди Наполи

Торгуем опцион CALL«Выше/Ниже» при условии появления на Stoclye голубой точки и движении текущей цены выше средней (зеленой) линии I-High. Выглядит примерно так:

Аналогично: открываем опцион PUT при условии появления на Stoclye розовой точки, если рыночная цена двигается ниже зеленой линии I-High. Закрываем строго по сроку экспирации.

Схема с уровнями Ди Наполи

Для опциона CALL считаем торговым сигналом ситуацию, если есть голубая точка на Stoclye, цена выше зеленой линии – и цель располагаем на ближайшем (сверху) уровне Ди Наполи. Примерно так:

Аналогично: для открытия опциона PUT торговым сигналом считается ситуация, если есть розовая точка на Stoclye, цена ниже красной линии – и цель располагаем на ближайшем (снизу) уровне Ди Наполи.

Для уровней нужно учитывать среднюю волатильность актива торгуемого опциона. Если подходящий (верхний или нижний) уровень Ди Наполи получается очень близко к рынку, то цель ставим на следующем, но не далее, чем на противоположной стороне I-High. Закрывается опцион по сроку экспирации.

Некоторые ошибки всех, приходящих к бинарам до, после или вместо работы на Форекс

  • Быстрые опционы имеют самый высокий процент прибыли по сделке до 95%, что отвлекает внимание от сложности прогноза.

Важно: на скальпинге технический анализ опционов не дает стабильного результата

  • Опционы европейского стиля (закрываются строго в дату страйка) обычно имеют более высокий процент прибыли и некоторые иные привилегии, но не дают трейдеру возможности управления сделкой и снизить возможные потери.

Важно: лучше торговать американские опционы, те, которые допускают исполнение (закрытие) опциона до даты экспирации.

  • Использование исключительно линейных графиков: трейдеры при работе на опционах забывают, что нужен не только ценовой, но и объемный анализ ситуации по истории и по времени.

Важно: терминал для опционов открываем для сделок, для анализа – стандартные методы Форекс.

  • На бинарных опционах нет кредитного плеча. Привыкшим к приличным деньгам с каждого пункта цены, трудно понять, что рискуя  100 долларами, при удачной сделке получим только 70-95% от 100 долларов - и не более.

Важно: неправильный манименеджмент вызывает необоснованно частые входы и торговлю «на весь депозит».

  • Недостаточное понимание специфики финансового актива.

Важно: для торговых стратегий для опционов нужно изучить волатильность, залоговые требования, объемную ценовую динамику, активность в разные периоды торгов и реакцию на выход новостей.

Стратегия вторая –  для среднесрочных и долгосрочных опционов

Методика на опционах двух типов «Одно касание» (One Touch) и «Выше-Ниже». Торгуем на H4 или на D1. Условия установки срока экспирации опциона:

  • для H4 – от 8 до 12 баров (2-3 дня);
  • для D1 –  от 4 до 6 баров (4-6 дня);

Используются:

  • две EMA с периодами 5 и 10, по ценам Close.
  • два осциллятора – Stochastic(11;3;3) и RSI(14);
  • индикатор Фибоначчи XIT_FIBS.

Схема для опционов типа «One Touch»

Для опциона на повышение (CALL), если:

  • есть пересечение линией EMA(5) линии EMA(10) снизу вверх;
  • осцилляторы «смотрят» вверх, но еще не ушли в зону перекупленности;
  • индикатор RSI(14) движется выше уровня 50.

Для опциона на понижение (PUT), если:

  • есть пересечение линией EMA(5) линии EMA(10) сверху вниз;
  • осцилляторы «смотрят» вниз, но еще не дошли до зоны перепроданности;
  • индикатор RSI(14) уходит ниже уровня 50.

Торговые стратегии для опционов требуют установки расчетного уровня закрытия на первом/втором уровне Фибоначчи (причем на первой линии – намного надежнее). При касании целевого уровня можно закрыть опцион до установленного срока (если брокер позволяет).

Схема для опционов «Выше-Ниже»

Такие же индикаторы и торговые правила, только анализ и вход выполняем на D1 и срок экспирации устанавливаем не менее 3-х дней. Для CALL опциона выглядит примерно так:

Обратная ситуация складывается для опциона PUT. Примерно так:

Целевые уровни ставим точно так же – на линиях Фибо. Закрываем по сроку опциона.

И в качестве заключения …

Торговые стратегии для опционов требуют переключения внимания трейдера с цены на время, иначе он может открывать сделки по своей прибыльной стратегии, с соблюдением всех правил и манименеджемента, правильно делать прогноз, но его опционы все равно будут закрываться с убытком. На рыночную цену, как обычно,  повлиять не можем, но управлять временем – в наших руках. Источник: Dewinforex

Share:
Социальные кнопки для Joomla
Популярное: